Расчет коэффициентов ликвидности

1. Коэффициент текущей ликвидности или общей определяется как отношение оборотного капитала (А1+А2+А3) к краткосрочным обязательствам (П1+П2) и характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств предприятия.

Согласно стандартам считается, что этот коэффициент должен находиться в пределах между 1 и 2 (иногда 3). Нижняя граница обусловлена тем, что текущих активов должно быть по меньшей мере достаточно для погашения краткосрочных обязательств в течение предстоящего года, иначе предприятие может оказаться неплатежеспособным по этому виду кредита. Превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами более чем в 2 раза считается также нежелательным, поскольку свидетельствует о нерациональном вложении фирмой своих средств и неэффективном их использовании.

2. Разновидностью показателя текущей ликвидности являетсякоэффициент быстрой ликвидности, раскрывающий отношение наиболее ликвидной части оборотных средств (то есть без учета материально - производственных запасов) (А1+А2) к текущим обязательствам (П1+П2). Расчет этого показателя связан с тем, что ликвидность отдельных категорий оборотных средств далеко не одинакова, и если, например, денежные средства могут служить непосредственно источником выплаты текущих обязательств, то запасы могут быть использованы для этой цели лишь после реализации. Нормативное значение коэффициента: >0,7-1.

3. Наиболее ликвидными статьями оборотных средств являются денежные средства, которыми располагает фирма на счетах в банке и в кассе, а также виде ценных бумаг. Отношение денежных средств (А1) к краткосрочным обязательствам (П1+П2) называется коэффициентом абсолютной ликвидности. Это наиболее жесткий критерий платежеспособности, показывающий, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно. Нормативное значение этого коэффициента: > 0,2-0,7.

Таблица 8.

Показатели ликвидности

Показатель	Значение показателя	Рекомендованный
	на начало года	на конец года	Критерий
Коэффициент общей (текущей) ликвидности			От 1 до 2
Коэффициент быстрой ликвидности			>0,7
Коэффициент абсолютной ликвидности			>0,2

 

Анализ эффективности использования оборотного капитала фирмы.

Анализ текущих активов

Анализ текущих активов Таблица 9

Текущие активы	Начало года	Конец года	Откло нение	Темп роста	Удельный вес, %
начало года	конец года
1.Оборотные активы, всего в том числе: 1.1.Запасы 1.2. Дебиторская задолжен ность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 мес. после отчетной даты) 1.3. Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в тече-ние 12 мес. после отчетной даты) 1.4.Краткосрочные финан-совые вложения 1.5.Денежные средства всего в том числе: касса расчетные счета валютные счета прочие денежные средства 1.6. Прочие обор. активы 2. Валюта баланса 3. Удельный вес текущих активов в валюте баланса

 

Расчет оборачиваемости текущих активов

Таблица 10

Оборачиваемость текущих активов

Показатели	Средние остатки	Число оборотов	Длительность одного оборота, дни
Прошл. Год	Отчетн. год	Прошл. год	Отчетн. год	Прошл. год	Отчетн. год
1.Выручка от реализации услуг без НДС
2.Оборотные активы, всего в том числе:
Запасы
Дебиторская задолженность
Денежные средства

 

Расчет коэффициентов оборачиваемости

Таблица 11

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Изменения
Выручка от реализации, тыс руб
Прибыль балансовая, тыс.руб.
Количество дней анализируемого периода
Однодневная выработка, тыс руб
Ср. остаток оборотных средств
Продолжительность одного оборота в днях
Коэф. оборачиваемости оборотных средств
Коэф. загрузки средств в обороте, в %
Рентабельность текущих активов, в %
Экономич. эффект от ускорения оборачиваемости обор. средств, в руб.	X

 

Определение влияния оборачиваемости текущих активов и рентабельности реализации на изменение рентабельности текущих активов (методом цепных подстановок)

Таблица 12

Показатели	Базисный период	Отчетный период	Изменения
Рентабельность реализации продукции
Коэффициент оборачиваемости текущих активов

 

 

Анализ эффективности использования внеоборотного капитала

Фирмы.

Анализ внеоборотных активов

Таблица 13

Анализ внеоборотных активов

Внеоборотные активы	Начало года	Конец года	Откло-нение	Темп роста	Удельный вес, %
Нач. года	Конец года
Внеоборотные активы,всего в том числе:
Нематериальные активы
Основные средства
Долгосрочные финансовые вложения
Валюта баланса
Удельный вес внеоборотных активов в валюте баланса

Расчет коэффициентов

Таблица 14

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Изменения
1. Выручка от реализации, тыс руб
2.Среднегод. стоимость ОПФ,тыс.р.
3. Фондоотдача ОПФ
4. Фондоемкость продукции, в %
5.Среднегодовая стоимость нематериальных активов, тыс. руб.
6.Фондоотдача нематериальных активов

7. Фондоемкость нематер.акт., в%
8. Прибыль балансовая, тыс.руб.
9. Рентабельность внеоборотных активов, в %
10.Экономия капитальных вложений, в руб.	X